ডিজিটাল পেমেন্ট, ট্রেডিং এবং সেটেলমেন্ট সিস্টেমের ডিজিটাইজেশন বিশ্বব্যাপী আর্থিক কাঠামোকে নতুনভাবে রূপান্তরিত করছে। এটি নতুন প্রযুক্তির মাধ্যমে মূল্য সৃষ্টির, সংরক্ষণের, স্থানান্তরের এবং হিসাব রাখার পদ্ধতি পরিবর্তন করছে, যা পাবলিক এবং প্রাইভেট মুদ্রার মধ্যে ভারসাম্য তৈরি করছে, সেবা একত্রিত করছে এবং ঐতিহ্যবাহী আর্থিক প্রতিষ্ঠানগুলিকে চ্যালেঞ্জ করছে। এর পাশাপাশি একটি নতুন প্রবিধি এবং প্রতিষ্ঠানগত প্রতিক্রিয়া তৈরি হচ্ছে।
বিশ্বব্যাপী উন্নতি অসমান; কিছু অঞ্চল অন্যদের তুলনায় দ্রুত অগ্রসর হচ্ছে, এবং অর্থনীতিতে রাষ্ট্রের ভূমিকা নিয়ে ভিন্ন মতভেদ মুদ্রা বিষয়ে ফ্র্যাগমেন্টেশন এবং মুদ্রার সার্বভৌমত্ব নিয়ে উদ্বেগ তৈরি করছে। নতুন এক বই (Niepelt 2025) এই বিশাল পরিবর্তনের প্রধান প্রধান প্রবণতিগুলোর বিশ্লেষণ করেছে। এই কলামটি সেই বইয়ের উপর ভিত্তি করে দুই পর্বের সিরিজের প্রথম অংশ এবং এটি বিশ্বব্যাপী ডিজিটাল আর্থিক ব্যবস্থার প্রবণতিগুলি তুলে ধরছে। দ্বিতীয় পর্বে আমরা মুদ্রা সংক্রান্ত ‘এককত্ব’ এবং স্টেবলকয়েন, টোকেনাইজেশন, এবং ডিসেন্ট্রালাইজড ফিনান্স নিয়ে আলোচনা করব।
Table of Contents
ভারতের এবং ব্রাজিলের ডিজিটাল ফিনান্সের সাফল্য
ভারত এবং ব্রাজিল ডিজিটাল অর্থনীতি রূপান্তরের সফল উদাহরণ হিসেবে উঠে এসেছে। ভারতের ইউনিফায়েড পেমেন্টস ইন্টারফেস (UPI), ২০১৬ সালে চালু হওয়া, তথ্য আদান-প্রদান, শনাক্তকরণ এবং চূড়ান্ত নিষ্পত্তির মূল সমস্যা সমাধান করে পেমেন্ট সিস্টেমের দক্ষতা বাড়িয়েছে। একটি পাবলিক-প্রাইভেট পার্টনারশিপের মাধ্যমে উন্নত হওয়া UPI রিয়েল-টাইম, কম খরচে এবং আন্তঃক্রিয়াশীল ডিজিটাল পেমেন্ট নিশ্চিত করে, এবং এটি সবার জন্য, ব্যাংক বা পেমেন্ট সেবা প্রদানকারী নির্বিশেষে, কার্যকরভাবে কাজ করে। ভারত এর মাধ্যমে সনাক্তকরণ এবং আর্থিক অন্তর্ভুক্তি সম্পর্কিত চ্যালেঞ্জ সমাধান করতে সক্ষম হয়েছে। ডিজিটাল ইনফ্রাস্ট্রাকচারের উন্নতি এবং বৈশ্বিক বিধিমালা সাহায্য করেছে UPI-কে ক্ষুদ্র ব্যবসায়ীদের জন্য ডিজিটাল লেনদেনের ইতিহাস সৃষ্টি করতে, যার ফলে তারা সহজে ঋণের সুবিধা পায়।
ভারতের উদাহরণে আরও দেখা গেছে যে কিভাবে পাবলিক এবং প্রাইভেট খাতের সমন্বিত প্রচেষ্টা এবং নমনীয় বিধিমালা একটি সমন্বিত ডিজিটাল আর্থিক সিস্টেম তৈরি করেছে যা সাশ্রয়ী, নিরাপদ এবং উদ্ভাবনযোগ্য।
ব্রাজিলেও ডিজিটাল অর্থনীতি বিপ্লব ঘটেছে। দেশটির কেন্দ্রীয় ব্যাংক ‘অ্যাজেন্ডা BC#’ নামে একটি পরিকল্পনা শুরু করেছে, যার মাধ্যমে টোকেনাইজেশন এবং ইন্টিগ্রেশনসহ দ্রুত এবং স্বচ্ছ সম্পদ স্থানান্তরের ব্যবস্থা করা হয়েছে। ব্রাজিলের ডিজিটাল অর্থনীতি চারটি প্রধান স্তম্ভে গড়ে উঠেছে: (১) Pix, ২০২০ সালে চালু হওয়া একটি ইন্সট্যান্ট পেমেন্ট সিস্টেম, (২) ওপেন ফিনান্স, যা নিরাপদ ডেটা শেয়ারিং এবং প্রতিযোগিতা বাড়ায়, (৩) Drex, ব্রাজিলের কেন্দ্রীয় ব্যাংক ডিজিটাল মুদ্রা, (৪) ব্রাজিলীয় রিয়ালের আন্তর্জাতিকীকরণ। একত্রিতভাবে, এই উদ্যোগগুলি একটি স্মার্ট, উদ্ভাবনশীল, এবং ব্যবহারকারী-কেন্দ্রিক ডিজিটাল আর্থিক সিস্টেম গঠন করেছে।
উন্নয়নশীল অঞ্চলগুলোতে শক্তিশালী ডিজিটাল প্রশাসনের প্রয়োজন
এছাড়া, অন্যান্য অঞ্চলে যেমন সাব-সাহারান আফ্রিকায় ডিজিটাল ইনোভেশন ব্যাপকভাবে পেমেন্ট সিস্টেমকে পুনঃরূপান্তরিত করছে। এই অঞ্চলে মোবাইল মানি দ্রুত বৃদ্ধি পাচ্ছে, যার মাধ্যমে আর্থিক অন্তর্ভুক্তি, কম ট্রানজেকশন খরচ, এবং অর্থনৈতিক অপ্রাতিষ্ঠানিকতা কমানো যাচ্ছে। তবে, কৌশলগতভাবে এটি সীমাবদ্ধ, কারণ অনেক দেশে ডিজিটাল অবকাঠামো এবং প্রশাসনিক ক্ষমতা অপর্যাপ্ত। এছাড়া, সেন্ট্রাল ব্যাংক ডিজিটাল মুদ্রা এবং ক্রিপ্টোকারেন্সি বিষয়ক আলোচনা চলছে, তবে অবকাঠামোর অভাব এবং আইনগত সক্ষমতার দুর্বলতার কারণে এই উদ্যোগগুলো কঠিন হয়ে দাঁড়াচ্ছে।
Ricci et al. (2025) চারটি মূলনীতির উপর জোর দিয়েছেন, যা হল: (১) অবকাঠামো এবং দক্ষতার উপর বিনিয়োগ, (২) নিরাপদ এবং প্রতিযোগিতামূলক বিধিমালায় প্রাইভেট উদ্ভাবন সমর্থন, (৩) পাবলিক ডিজিটাল টুলসকে প্রাইভেট সমাধানগুলির সাথে সহযোগিতার মাধ্যমে কাজে লাগানো, (৪) আঞ্চলিক এবং আন্তর্জাতিক সমন্বয় নিশ্চিত করা।
উন্নত অর্থনীতি: যুক্তরাষ্ট্র বনাম ইউরো অঞ্চল
এদিকে, উন্নত অর্থনীতি বিশেষ করে যুক্তরাষ্ট্র এবং ইউরোপে ডিজিটাল অর্থনীতি সম্পর্কে আরও গভীর প্রশ্ন উঠেছে। যুক্তরাষ্ট্রে, ডিজিটাল ফিনান্স প্রযুক্তি সম্পর্কিত একটি নির্বাহী আদেশ এবং GENIUS অ্যাক্ট প্রাইভেট সেক্টরের উদ্ভাবনের দিকে এক কৌশলগত পদক্ষেপ নিয়েছে। এখানে, স্টেবলকয়েন এবং ব্লকচেইন প্রযুক্তি প্রধান গুরুত্ব পেয়েছে, এবং কোন নতুন ডিজিটাল মুদ্রা ইস্যু করবে এবং কিভাবে এটি প্রাইভেসি এবং স্থিতিশীলতার মধ্যে ভারসাম্য রাখবে, তা নিয়ে আলোচনা চলছে।
ইউরো অঞ্চলে, ইউরোপীয় সেন্ট্রাল ব্যাংক একটি কেন্দ্রীভূত ডিজিটাল মুদ্রা, ডিজিটাল ইউরো চালুর দিকে এগিয়ে যাচ্ছে, যা পেমেন্ট ব্যবস্থার মধ্যে ‘প্রাইভেসি গ্যাপ’ বন্ধ করতে সাহায্য করবে। ডিজিটাল ইউরো ব্যবহারের উদ্দেশ্য হলো আর্থিক স্থিতিশীলতা রক্ষা করা এবং ব্যক্তিগত গোপনীয়তা সুরক্ষিত রাখা। তবে, ডিজিটাল ইউরোর মাধ্যমে প্রাইভেসি রক্ষার জন্য আরো কঠিন পদক্ষেপ নিতে হবে, অন্যথায় এটি একটি গুরুত্বপূর্ণ সুযোগ হারাতে পারে।
উপসংহার
ডিজিটাল অর্থনীতি এখন বৈশ্বিক মুদ্রা কাঠামোকে পুনরায় রূপান্তরিত করছে, এবং বিভিন্ন অঞ্চলের ডিজিটাল অর্থনীতির পথ একে অপরের থেকে আলাদা। এই রূপান্তরের সাথে সাথে যে রাজনৈতিক ও অর্থনৈতিক অগ্রাধিকারের বিষয়গুলো প্রতিফলিত হচ্ছে, তা বুঝতে হবে। ডিজিটাল পেমেন্ট সিস্টেমের ভবিষ্যৎ নির্ভর করছে নিয়মনীতি, উদ্ভাবন এবং পাবলিক-প্রাইভেট সহযোগিতার সঠিক ভারসাম্যের উপর।